הערכת שווי עסק בגירושין

למה נדרשת הערכת שווי עסק בגירושין?

כאשר לאחד מבני הזוג יש עסק, מניות בחברה או פעילות עצמאית, יש לעיתים צורך להעריך את הערך הכלכלי של אותה פעילות כחלק מבדיקת הרכוש והזכויות. הערכת השווי נועדה לספק אומדן מקצועי המבוסס על הנתונים הפיננסיים והעסקיים ועל מטרת הבדיקה.

הערכה מקצועית נדרשת במיוחד כאשר הפעילות העסקית אינה ניתנת למדידה באמצעות יתרת חשבון או נכס יחיד, אלא תלויה ברווחיות, בתזרים, בנכסים, בהתחייבויות ובמאפיינים נוספים של העסק.

מה נבחן בהערכת השווי?

• דוחות כספיים, דוחות מס ונתוני הנהלת חשבונות רלוונטיים.
• הכנסות, רווחיות, תזרים מזומנים ומגמות פעילות.
• נכסים, התחייבויות ומבנה ההון של העסק או החברה.
• שכר בעלים, הוצאות חד-פעמיות ונתונים שעשויים לדרוש התאמה.
• הנחות העבודה ושיטת הערכה המתאימה למאפייני הפעילות ולמטרת הבדיקה.

אילו שיטות משמשות להערכת שווי?

השיטה המתאימה נקבעת לפי סוג העסק, הנתונים הזמינים ומטרת הבדיקה. בין הגישות המקובלות להערכת שווי נמצאות:

גישת ההכנסה

בחינה של היכולת הכלכלית של העסק לייצר תזרימים או רווחים בעתיד, תוך שימוש בהנחות המתאימות למקרה.

גישת השוק

בחינת נתוני שוק והשוואות לעסקאות או לחברות דומות, כאשר קיימים נתונים מתאימים להשוואה.

הגישה הנכסית

בחינת שווי הנכסים וההתחייבויות של העסק, כאשר מאפייני הפעילות מצדיקים שימוש בגישה זו.

אין שיטה אחת שמתאימה לכל עסק, ולעיתים נבחנות יותר מגישה אחת לצורך בדיקת סבירות התוצאה.

איך מתבצע תהליך הערכת השווי?

1. הגדרת מטרת ההערכה והמועד

מגדירים את מטרת חוות הדעת ואת המועד שאליו מתייחסת ההערכה, בהתאם לנתונים ולמסגרת הבדיקה.

2. איסוף נתונים

נאספים דוחות, נתוני פעילות, מידע על התחייבויות, שכר בעלים ונתונים עסקיים נוספים.

3. ניתוח והתאמות

נבחנים ביצועי העסק והנתונים החשבונאיים, ובמידת הצורך נבדקים רכיבים חריגים או חד-פעמיים שעשויים להשפיע על התמונה הכלכלית.

4. בחירת שיטת הערכה

נבחרת הגישה המתאימה למאפייני העסק ולמידע הקיים.

5. הצגת התוצאה וההנחות

השווי מוצג יחד עם דרך החישוב, הנתונים המרכזיים וההנחות שעליהן מבוססת המסקנה.

אילו מסמכים עשויים להידרש?

בהתאם לסוג העסק עשויים להידרש דוחות כספיים, דוחות מס, מאזני בוחן, דוחות רווח והפסד, נתוני שכר, פירוט נכסים והתחייבויות, הסכמים מהותיים ונתונים עסקיים נוספים. רשימת המסמכים נקבעת לפי מאפייני העסק ומטרת ההערכה.

הקשר בין הערכת שווי לאיזון משאבים

שווי העסק הוא לעיתים רק רכיב אחד בתוך מכלול הזכויות וההתחייבויות של בני הזוג. לכן במקרים מתאימים ניתן לשלב את הערכת השווי עם בדיקת איזון משאבים ועם תחשיבים אקטואריים, כדי לקבל תמונה כלכלית רחבה יותר.

הערכת שווי לצורך הליך משפטי

כאשר הערכת השווי מיועדת לשמש במסגרת מחלוקת משפטית, יש חשיבות להצגת המתודולוגיה, הנתונים וההנחות באופן שקוף ומנומק. מידע נוסף נמצא בעמוד חוות דעת כלכלית לבית משפט.

שירותים קשורים